腾讯、阿里、字节AI大模型深度对垒：谁能赢下2026年Agent爆发期？

以下为专家观点：

1，豆包手机助手能否彻底取代微信？哪些具体的业务场景会因此波动？

豆包手机助手目前分为两个版本，其一是与努比亚联名的豆包AI手机，其二是直接竞争千问或腾讯元宝的豆包APP。针对纯C端用户，各大厂商目前正在本地生活、电商及酒旅外卖等领域展开激烈角逐。核心挑战在于第三方生态的接入，比如怎样促使美团或京东达成合作，毕竟市场总量并未扩容，AI的介入也难以提升消费频次。因此，各家大厂正处于存量博弈的阶段。

阿里凭借自有生态，能够将内部业务深度接入，不牵扯与外部生态的竞争冲突。腾讯则坚持平台中立路线，不直接控股关联企业，确保各方在平台上公平竞争。这让微信成为了真正意义上的中立生态，而阿里的小程序体系暂时无法与微信抗衡。

豆包AI手机虽有入口优势，但单一硬件厂商很难撬动腾讯、美团或小红书等应用巨头，后者的活跃用户数与渗透率远超任何手机品牌。所以，这种商业逻辑在落地时存在难度。若这些应用侧企业拒绝接入并限制用户登录，将迫使消费者做出抉择，进而阻碍豆包AI手机的普及。

2，豆包当下正面临哪些抉择与挑战？

豆包当下正面临两大抉择：首先是持续拓宽业务边界，如进军外卖领域并与阿里正面交锋；其次是维持现状，规避与阿里、腾讯的直接摩擦。然而，如果豆包仅停留在浅层应用，它将挤压百度原有的生态位，并可能导致百度市场份额的进一步流失。豆包必须思考如何构建长期竞争壁垒，因为搜索领域缺乏持久护城河，用户会随模型表现和信源质量而迁移。

3，搜索引擎赛道的长效壁垒是什么？

搜索引擎赛道的长效壁垒主要由两部分构成：社交维度与信源维度。社交方向具备长期用户粘性，例如腾讯通过兴趣社交锁定了用户群体。而信源方向则高度依赖优质的UGC数据，如小红书、知乎等平台提供的内容。这些平台因信息准确度高而备受青睐，正在逐步替代传统搜索。因此，未来搜索竞争的本质是信源的争夺，UGC数据已成为核心壁垒。

单纯的技术本身无法构成护城河。企业需通过入口掌控、网络粘性、增长飞轮、资金储备及IP情怀等要素建立长期优势。例如，利用流量购买或技术领先将现有用户转化为忠实群体，从而获取增量收益。若缺乏这些长效壁垒，企业只能通过价格战来勉强维持份额。

在数字化场景中，人类的需求与意图通常不是凭空产生的。比如，听音乐时，人们往往直接打开QQ音乐，而非先通过推荐平台再跳转。只有在听完后，才会产生寻找类似曲目的意图。同理，在购物领域，人们起初可能并无购买欲，但在刷小红书看到他人分享后，购物欲望才被激发。这说明人类意图是在接触海量信息后形成的，而非无端出现。

4，腾讯如何通过AI技术赋能社交网络？

腾讯利用AI技术激活社交关系，通过AI主动引导话题、组织游戏或分析新闻，从而降低用户的互动压力。例如，在兴趣群组中，若发言无人回应，群聊会迅速沉寂。而AI能主动触发反馈，缓解首位发言者的尴尬，进而维持群组活跃。此外，腾讯主张将兴趣社交与微信分离，因为微信侧重熟人关系，而兴趣社交多为基于特定活动的临时群体。元宝通过整合会议、视频等内容，让用户在应用内原生互动，自然地构建社交网络。

为应对手机助手等新技术的冲击，腾讯采取了开放生态策略，包含两个维度：API协议与小程序。API协议支持第三方智能体接入，例如将外部知识库集成至腾讯平台。而小程序则继续覆盖酒旅、电商、外卖等场景，在AI时代依然关键，因为用户仍需通过具体页面进行决策。腾讯提供标准化的AI集成方案与开发指南，助力开发者将应用AI化，实现个性化连接。

5，腾讯对AI眼镜赛道持何种观点？

腾讯认为当前的AI眼镜赛道存在核心矛盾，即用户为何弃手机而选眼镜。虽然有观点认为用户需解放双手进行语音交互，但这一需求并未转化成大规模用户量。相比之下，类似行车记录仪的“全天候在线”拍摄才是用户的第一需求，而语音对话或翻译并非刚需。此外，技术瓶颈也限制了功能实现，如翻译功能尚无法高效传递信息。因此，腾讯判断AI眼镜从玩具进化到实用工具仍有很长的路。

腾讯的长期构想是打造运行于手机端侧应用之上的操作系统，这也是微信目前的战略方向。腾讯不愿涉足硬件制造，因为一旦进入硬件领域，平台的公平性就会受损。腾讯更倾向于利用庞大的市场渗透率，等待硬件厂商接入其生态。例如，未来当AI眼镜成熟时，腾讯可在其上构建跨系统的小程序平台，进一步强化护城河。

6，腾讯内部目前的AI组织架构与资源分配如何？

AI项目显然是“一把手工程”，核心指令源自最高决策层。在过去两年间，特别是自2025年中期起，腾讯开展了大规模招聘与架构重组以发力AI。目前，所有面向C端的产品业务，如元宝、QQ浏览器及输入法等，均划归CSIG（云与智慧产业事业群）。而底层技术研发则由TEG（技术工程事业群）统筹，涵盖大模型预训练等工作。

7，元宝在腾讯内部占据怎样的地位？

元宝被确立为腾讯唯一的AI用户品牌，即在用户感知中，腾讯的AI出口仅此一个。无论是在微信、元宝APP还是QQ音乐中，用户接触到的AI服务均统一命名为元宝。这种品牌统一策略旨在强化用户的认知深度与信任感。

最初的元宝由TEG孵化，由于微信对新技术应用极为审慎，TEG只能先行推出首个版本。然而，作为技术中台，TEG优先支持自研产品（即元宝），引发了内部其他部门的异议。因此，在2024至2025年的架构调整中，元宝被移交给CSIG，并整合了PCG旗下的浏览器、输入法等业务，以实现全公司范围的统一赋能。

元宝作为核心产品，在腾讯战略中拥有极高优先级。所有业务的AI化都需与元宝联动，如QQ音乐的AI推荐需结合元宝的社交互动。因此，腾讯通过交叉派驻策略，将元宝嵌入各类入口级APP。从投入看，腾讯资金主要流向基础资源、人力及运营。其中基建与人力成本最高，模型团队扩张最快。元宝侧重运营投入，人力增幅虽小，但推理规模与运营预算显著提升。此外，腾讯未设类似豆包的股权激励，而是根据绩效发放股票奖金。

8，腾讯云在业务拓展中有何战略布局？

腾讯云在发展中充分结合自身资源，实施了区域化与行业化双重布局。在区域维度，腾讯在华南地区优势显著，频获大单；阿里在江浙沪占据主导，北京则由百度领跑。各巨头在各自大本营拥有极强资源，彼此很难跨区渗透。

在行业维度，腾讯聚焦医疗、游戏与金融三大B端领域。腾讯在金融领域积淀深厚，拥有微信支付等拳头产品；游戏更是其核心强项；医疗方面，腾讯已服务国内2000多家重点医院，提供小程序挂号、问诊等信息化服务，并正向数字化与AI化迈进。这些行业选择均基于腾讯的既有优势与资源禀赋。

9，腾讯大模型团队规模如何，人才储备能否支撑研发？

目前大模型团队涵盖语言模型、多模态、AI基础设施及数据标注等，总人数已超800人。在人才结构上，公司极其看重年轻血液，通过高于市场水平的薪资吸引清北等名校应届生。年轻人才的迭代效率极高，有助于紧跟前沿科研趋势。因此，腾讯筛选顶尖人才入队，以确保研发的高效与创新。

腾讯在人才引进上表现积极，尤其注重从字节、阿里等竞对处挖掘核心人才。从追赶角度看，腾讯通过引入新鲜血液加速了技术迭代，整体人才密度表现优异。相比字节与阿里，腾讯的核心人才流失率较低。

此外，团队年轻化对研发实力至关重要。像Deepseek和Kimi这类初创公司，研发力强且团队精干年轻，不存在论资排辈。这些公司不迷信显赫履历，更看重实战能力。因此，若团队由年龄较大的传统管理者带队转向AI，往往难出成果。新鲜血液领衔能更有效地推动前沿探索，避免在已证实的死胡同里浪费资源。

10，如何看待字节跳动与阿里巴巴对腾讯构成的竞争威胁？

从技术层面看，阿里是具备深厚实力的技术大厂，其Qwen3max模型表现优于豆包2.0。在国内厂商中，阿里的技术底蕴最强，多模态能力也已追平腾讯。然而从应用层面看，真正能威胁腾讯的是字节跳动，因其拥有强大的C端入口。抖音占据时长优势，腾讯占据频次优势，双方在入口心智上激烈交锋。在短视频领域，两者可能长期对峙，因为熟人与生人社交间存在壁垒，谁也无法吞并对方。

目前腾讯推行双模驱动战略，即同时采用第三方开源模型与自研模型。用户可根据具体场景灵活选择。例如，接入Deepseek以利用其特定能力，再用腾讯自研模型补齐上下文短板，实现差异化。但长远来看，过度依赖第三方并不稳妥，因为开源策略可能生变。因此，自研模型的崛起是必然要求，也是内部核心KPI。目前腾讯虽受益于Deepseek，但未来必将提升自研投入的占比。

11，第三方AI公司在行业生态中是否具备长期价值？

第三方AI公司在生态中仍有生存空间，但可能无法染指最核心的赛道。正如视觉识别时代，大厂主导了人脸识别等领域，第三方公司只能转向工业质检、核电检测等长尾市场。虽然利润率较低，但依然能找到立足点。此外，在科研领域，这些公司若深耕材料科学、医疗等垂直赛道，也有望取得成功。

12，国家政策对AI行业有何影响，存在哪些潜在风险？

政策对AI行业影响深远，如深度合成算法指引已正式实施。审核逻辑并未改变，无论内容由人还是AI生成，均需合规。此外，为规避反垄断风险，腾讯等大厂也避免推出“全家桶”式垄断产品。长期来看，政策导向并非加强管制，而是在规范中寻求平衡。因此，各大厂商将继续在各自的市场疆域内运行。

13，2026年重型Agent与轻量级Agent相比有哪些演变？

重型Agent与轻量级Agent的核心差异在于是否拥有环境执行的能力。轻量级Agent通常仅能调用API，而重型Agent能在特定环境中闭环完成任务。例如，GPT5.2虽聪明，却无法直接处理百度网盘内的压缩包，因为它缺乏访问权限与执行环境。而具备环境执行能力的Agent，如Manus，可以预构建虚拟机或读取本地硬盘来处理复杂指令。这种转变将导致对CPU和DRAM的需求激增，因为每个子任务都会消耗资源。目前市场上的算力储备尚不充足，硬件领域存在显著投资机会。此外，低龄陪伴AI玩具等应用也比智能眼镜更具市场潜力。

14，AI是否会催生新需求？哪些领域将成为蓝海？

AI确实能创造全新需求，尤其在大健康与泛娱乐赛道前景广阔。这两个领域具备巨大的增长空间。例如在游戏界，AI原生引擎能根据指令生成游戏场景，让普通用户也能参与创作，降低成本的同时实现个性化内容。此外，大健康赛道也将迎来爆发。随着AI减轻工作压力，人们会更关注心理健康与兴趣社交。因此，医疗健康相关的AI应用具有极高潜力。

15，模型能力的差异源于何处？为何会产生这些差距？

模型能力的差距主要源于模型配方、算力储备以及人才密度这三大要素。模型配方是存量优势，若能从OpenAI等顶尖机构引入人才掌握配方，可实现快速追赶。然而，若无充足算力支撑，即便掌握配方也无法训练出顶级模型。因此，算力保障至关重要。此外，人才投入与算力规模决定了研发速度。2026年腾讯将加大基建投入并持续吸纳顶尖人才，以期实现弯道超车。

但芯片不会成为永久的限制瓶颈。虽然2025年H20芯片多用于推理，但此前腾讯采购了大量的H100和H800训练卡，规模领先于竞对。长远来看，核心差异仍在于算法研发人员，新鲜血液与关键人才是技术演进的决定性力量。