光模块厂调研:扩产节奏及主要客户结构,新增订单进展,公司产品规格趋势及毛利水平-聚焦苹果/AMD/安费诺/NEC/菲尼萨/TE Connectivity/Meta/羲禾等

光彩芯辰2026年扩产进度超预期，首轮扩产于3月提前完成，产能达6万只/月，并规划6月实现20万只/月的目标。受Meta、AMD等大客户订单驱动，公司产品结构加速向1.6T转型，800G需求逐步减少。1.6T产品已进入小批量出货及验证阶段，定价约900-1,000美元。技术上，公司主攻硅光方案，供应链涵盖源杰、羲禾等。目前产能瓶颈主要在设备，人员配置已基本就位，预计6月出货量可爬坡至13万-16万只。